Meme Insider
안녕하세요, 밈 토큰 애호가들과 DeFi 덕후들! Solana 생태계에서 다음 큰 알파를 항상 찾고 있다면, 아마도 몇 가지 놀라운 전략들을 접해보셨을 겁니다. 최근 @SolanaPrincess의 트윗이 눈에 띄었는데, 그녀는 SOL을 찍어내고 MET 포인트를 파밍하는 "게임 체인저 기술"을 강조했습니다. 이를 간단하게 풀어보고 Ping-Pong 전략이 자동화된 마켓 메이킹(AMM)에서 왜 유리한지 살펴보겠습니다.
Ping-Pong 전략이란?
핵심적으로 Ping-Pong 전략은 Solana의 빠른 환경에 맞춘 고급 유동성 제공(LP) 기법입니다. 이것은 Meteora의 Dynamic Liquidity Market Maker (DLMM)를 기반으로 하며, Uniswap V3와 유사한 집중형 유동성을 제공하되 Solana의 고처리량에 최적화되어 있습니다. Ping-Pong이 특별한 이유는 스왑 없이 리밸런싱을 자동화하는 HawkFi와의 통합으로, 이전에는 실용적이지 않았던 고빈도 조정을 가능하게 만든다는 점입니다.
전통적인 AMM에서는 유동성이 풀에 묶여 수수료를 벌지만, 가격 변동으로 인해 무영구손실(IL)이 발생할 수 있습니다 — 이는 예치한 토큰을 그냥 보유했을 때와 비교해 가치가 변하는 경우입니다. Ping-Pong은 포지션을 자주 "핑퐁"하면서 자동 리밸런스로 저가에 사고 고가에 파는 방식으로 스프레드와 수수료를 동시에 수확하며 상황을 역전시킵니다.
어떻게 작동하나?
이 전략은 스프레드(매수·매도 가격 차이)를 포착하는 것과 바이닝 최적화 풀에서 수수료를 생성하는 것을 번갈아 가며 수행합니다. 구체적으로는 다음과 같습니다:
Bins와 리밸런싱: 여러 개의 "bins"(사실상 가격 범위) 전반에 포지션을 설정합니다. 트윗에는 현재 가격 양쪽에 6개의 bins을 설정한다고 나와 있는데, 이는 수수료 수확을 최대화하기 위해 유동성을 집중시키는 방식입니다. HawkFi의 자동화로 리밸런싱을 0분(사실상 즉시 또는 가능한 한 자주)으로 설정하면 비용이 큰 스왑 없이 포지션을 최적 상태로 유지합니다.
추세로 이익 보기: 상승장이나 횡보장에서 특히 효과적입니다. 가격이 튕길 때 자동화가 고점에서 팔고 저점에서 사서 수익을 증폭시킵니다. 하락장에서도 거래량이 많은 풀에서 발생하는 강한 수수료 수익이 손실을 상쇄할 수 있습니다.
MET 포인트 파밍: SOL 수익(수수료와 스프레드에서 발생) 외에도 Meteora의 LP 보상 프로그램으로 MET 포인트를 적립합니다. 이 포인트는 에어드롭이나 기타 인센티브로 이어질 수 있어 이중 수익 구조를 만듭니다.
이 설정은 Orca나 Raydium 같은 다른 플랫폼들이 필요한 스왑 없는 리밸런싱을 지원하지 않기 때문에 Meteora에서만 실현됩니다.
Solana에서 Ping-Pong의 장점
단순한 LP보다 왜 이 방법을 택해야 할까요? 장점은 다음과 같습니다:
높은 수익률: 트윗의 스크린샷에서 보듯 사용자는 적당한 잔액으로도 24시간에 $4.1K 같은 인상적인 수익을 보고하고 있습니다. 효율적인 수수료 수집과 스프레드 포착을 통해 SOL을 "찍어내는" 효과입니다.
리스크 완화: 고빈도 조정은 변동성이 클 때 IL을 줄이는 데 도움이 되며, 특히 거래량이 많은 고수수료 티어 풀에서 유리합니다.
자동화 우위: HawkFi가 복잡한 작업을 처리하므로 24/7 차트를 감시할 필요가 없습니다. 퀀트 수준의 전략을 더 접근하기 쉽게 만든 셈입니다.
Solana 속도: Solana의 저수수료와 빠른 트랜잭션은 이 전략을 이더리움 같은 곳의 가스 비용에 갉아먹히지 않고 실행 가능하게 합니다.
물론 전부 장점만 있는 건 아닙니다. 가파른 하락추세에서는 손실을 증폭시킬 수 있으니, 상승 모멘텀이나 안정적인 범위를 가진 토큰을 선택하세요. 항상 DYOR(스스로 조사하세요)하고 소액으로 시작하세요.
설정 팁: 트윗에서 가져온 조언
@SolanaPrincess의 게시물을 참고한 빠른 시작 가이드는 다음과 같습니다:
- 풀 선택: Meteora에서 거래량 많고 고수수료 티어의 풀을 선택하세요. SOL-USDC 같은 저수수료 풀은 장기 전략에 더 적합합니다.
- HawkFi 구성: 집중 유동성을 위해 한쪽당 6 bins로 설정하세요. 그 핑퐁 동작을 위해 0분 리밸런싱을 활성화하세요.
- 예치 및 자동화: 토큰을 예치(균형형 또는 지원 시 단일측 예치)하고 HawkFi에 맡기세요.
- 모니터링 및 파밍: HawkFi 대시보드를 통해 성과를 확인하고 MET 포인트가 쌓이는 것을 지켜보세요.
자세한 내용은 HawkFi의 Ping-Pong DLMM 문서를 확인하거나 더 많은 알파를 위해 @met_lparmy 커뮤니티에 참여하세요.
밈 토큰에 이 전략이 중요한 이유
Solana 밈 세계에서 유동성은 왕입니다. Ping-Pong 같은 전략은 개인 수익을 높일 뿐 아니라 밈 토큰 거래를 위한 더 건강한 풀 형성에도 기여합니다. 포인트를 파밍하든 SOL을 찍어내든, 이 전략은 당신의 DeFi 역량을 한 단계 올려줄 도구가 될 수 있습니다.
Ping-Pong을 시도해봤거나 질문이 있다면 아래에 댓글로 남겨 주세요. Meme Insider에서 더 많은 Solana 소식을 계속 전해드릴게요 — 밈 토큰 메타에서 앞서 나가도록 도와드리겠습니다! 🚀
