区块链世界可能很复杂，尤其是有很多名称相似的代币。今天，我们将深入探讨Base链上(https://www.base.org/)的LYRA代币，特别是与地址0x99956f143dcca77cddf4b4b2a0fa4d491703244d相关的代币。虽然其他项目也使用LYRA作为代币名称可能会造成混淆，但这个特定的代币主要与Lyra Finance相关，这是一个知名的去中心化期权交易协议，现已更名为Derive。

让我们来解读LYRA代币的含义、发展历程及其在快速发展的DeFi领域中的未来前景。

Lyra Finance（现Derive）是什么？

Lyra Finance最初是一个专注于期权交易的去中心化协议。可以把它想象成一个可以在链上买卖期权的市场，它将复杂的金融工具带入了去中心化世界。它使用自动做市商 (AMM) 模型来促进这些交易，并应用Black-Scholes模型进行定价。

Lyra最初建立在以太坊上，之后迅速扩展到Optimism等Layer 2解决方案，以及对我们来说很重要的Base。此举是为了降低交易成本和提高交易速度，这是更广泛采用的关键一步。Lyra的目标是提供具有竞争力的价格，通常与Deribit等中心化交易所相比，但同时拥有去中心化的优势：透明度和无需许可的访问。

该协议已显示出显著的活跃度，处理的名义交易量超过5.1亿美元，吸引了超过49,000名独特交易者，这些交易者遍布Optimism和Arbitrum等各种链。

LYRA代币的作用和代币经济学

LYRA代币（代币符号：LYRA）是Lyra/Derive生态系统的核心组成部分。它是一个符合ERC-20标准的代币，这意味着它与以太坊区块链及其Layer 2（如Base）兼容。

以下是其核心方面的细分：

• ​效用与治理：​​该代币同时作为效用型代币和治理型代币。持有者可以在安全模块中质押LYRA来支持协议的稳定性，并通过投票参与治理，对资源分配和协议升级进行投票。
• ​激励：​LYRA激励流动性提供者和交易者。例如，质押LYRA（stkLYRA）可以提供更高的年化收益率 (APY) 和手续费返还等好处，有时高达60%的手续费返还和25%的APY提升。
• ​供应量：​LYRA代币的总供应量固定为1,000,000,000 LYRA。截至2024年5月，流通中的LYRA代币约为620,000,000个，基于每个代币约0.003美元的价格，其完全稀释估值 (FDV) 约为312万美元。

更名和向LDX的过渡

对于任何当前或潜在的LYRA持有者来说，这是一个关键点。Lyra Finance已经进行了重大品牌重塑，过渡到​Derive​。更重要的是，LYRA代币本身正逐步淘汰，取而代之的是一个名为​LDX​的新代币。

2024年5月8日对LYRA余额进行了快照，以确定LDX的初始余额，预计LDX将于2024年第三季度发布。Derive DAO（去中心化自治组织）明确表示，​LYRA在协议中不再具有效用或治理价值​​。这自然导致了现有LYRA代币需求和流动性的下降。DAO强烈建议不要出于投机目的购买LYRA，因为它不会授予即将推出的LDX代币的权利。

市场表现和交易

鉴于过渡的情况，LYRA的市场表现反映了其效用的下降。截至2024年5月：

• ​当前价格：​​约为0.003115美元。
• ​市值：​​基于流通供应量，约为194万美元。
• 24小时交易量：​​在Base链上的交易量非常低，仅为15.49美元，表明流动性不足。
• ​历史表现：​LYRA的价格从2021年11月的高点约0.68美元（基于以太坊链数据）大幅下跌，到2024年5月约为0.001美元的低点。

在Base链上，LYRA代币主要在去中心化交易所 (DEX) 上交易。Uniswap V3 (Base)是大多数有限交易活动发生的地方，LYRA/WETH是最活跃的交易对。交易量低意味着价格波动可能非常剧烈，即使是小额交易也是如此。

在X（前身为Twitter）等平台上的情绪褒贬不一。虽然今年早些时候的一些帖子反映了对LYRA与Base集成和流动性挖矿激励的兴奋之情，但最近的情绪则更多地突显了对该代币效用下降和品牌重塑的担忧。

Base上的技术细节

Base链上的LYRA代币部署在0x99956f143dcca77cddf4b4b2a0fa4d491703244d。它是一个ERC-20标准代币，这是以太坊及其兼容Layer 2上最常见的代币标准。它还支持EIP-2612（许可功能），允许无gas批准。

Base作为Coinbase开发的以太坊Layer 2，与以太坊主网相比，其交易费用明显降低，确认速度更快。Lyra在Base上的部署提高了用户的可访问性，符合其降低交易者和流动性提供者成本的目标。

风险和挑战

了解任何代币的风险至关重要，尤其是正在进行过渡的代币：

1. ​效用下降：​​最大的风险是计划向LDX的过渡。Derive DAO明确警告不要投机性地购买LYRA，这突显了其日益减少的相关性。
2. ​流动性低：​Base上极低的24小时交易量意味着，即使是小额的买卖订单也会导致价格大幅波动。
3. ​竞争：​Lyra在一个竞争激烈的DeFi期权市场中运营，面临着Hegic和Premia等协议，以及GMX和dYdX等永续合约平台的竞争。
4. ​监管风险：​​去中心化衍生品交易面临着不同的监管环境。Derive协议与许多DeFi项目一样，在美国等某些司法管辖区受到限制。
5. ​社区情绪：​​关于品牌重塑和供应稀释的担忧可能会吓退新的投资者。

机会（过去和未来）

虽然LYRA代币本身面临逆风，但底层协议Derive仍然具有潜力：

1. ​去中心化期权市场：​​去中心化期权交易的利基市场正在增长，Lyra已经通过大量的交易量和用户参与度证明了自己的能力。
2. Layer-2可扩展性：​​利用Base意味着该协议可以提供更友好的用户体验，并降低费用，使复杂的DeFi更容易被更广泛的受众所接受。
3. ​流动性提供者的激励：​​历史上，Lyra为流动性提供者提供了具有吸引力的APY和手续费返还，使其在吸引资本方面具有竞争力。
4. ​治理演变：​​向Derive DAO和新的DRV/LDX代币的过渡旨在加强未来的社区治理和去中心化。

消除歧义：浏览LYRA的格局

区块链参与者必须了解，Base上地址为0x99956f143dcca77cddf4b4b2a0fa4d491703244d的LYRA代币明确与Lyra Finance（现Derive）相关联。其他项目也使用“LYRA”作为代币名称，这可能会造成混淆：

• LYRA AI (lyramusic.ai)：​​这个项目将自己定位为AI音乐的基础设施。虽然它也使用“LYRA”代币，并且在与Base链相关的上下文中被提及过，但其代币地址与本文讨论的地址不同，或者如果它使用了相同的地址，则表明存在严重的冲突或错误归因。根据全面细节，0x99956f143dcca77cddf4b4b2a0fa4d491703244d与Lyra Finance/Derive密切相关。
• Lyra（Solana Memecoin）：​​一个在Solana区块链上的社区驱动型Meme币，与DeFi期权完全无关。
• Lyra（DeFi忠诚度平台）：​​一个专注于商家忠诚度计划和电子商务集成的区块链。
• Lyravers AI：​​另一个与AI相关的代币。
• Lyra Therapeutics, Inc.：​​一家在纳斯达克上市的生物技术公司，一家传统的股票市场实体。

务必仔细核实代币地址和项目详细信息，避免混淆，确保您正在与正确的资产进行交互。

用于追踪和交易的工具

对于有兴趣追踪和潜在交易Meme币（包括与Derive相关的LYRA，如果有任何活动剩余）的用户，GMGN.AI等平台提供分析工具。GMGN.AI专门追踪各种区块链上的Meme币，提供诸如聪明钱追踪、实时分析和安全检查等功能。它旨在帮助用户有效地浏览波动剧烈的Meme币市场。GMGN.AI收取1%的固定交易费，不需要订阅服务即可获得高级功能。您可以在此处探索GMGN.AI上LYRA的专用页面here。

结论

Base链上的LYRA代币（地址为0x99956f143dcca77cddf4b4b2a0fa4d491703244d）作为Lyra Finance协议的效用型和治理型代币发挥了重要作用。但是，随着协议更名为Derive以及即将向新的LDX代币过渡，LYRA的效用正在迅速下降。虽然Lyra Finance（现Derive）仍然是去中心化期权领域的重要参与者，但由于其相关性下降、流动性低以及Derive DAO明确建议不要投机性购买，投资者应该对遗留的LYRA代币采取极度谨慎的态度。在动态变化的加密货币领域进行任何投资决策之前，务必进行彻底的尽职调查。