なぜファンディングレートが3xロングのCrypto PerpsをレバレッジETFより不利にするのか

Icebergyが冷徹な真実を投げかける：パーペチュアル先物は日次リバランスによるデケイを回避するが、暗号の持続的なポジティブなfunding ratesは長期保有では3xロングperpsを3xレバレッジETFよりパフォーマンスで劣らせることが多い。

2025年11月26日